“一帶一路”能源資源投資政治風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估報(bào)告發(fā)布

　　3月25日，中國(guó)人民大學(xué)召開“建設(shè)‘一帶一路’能源伙伴關(guān)系系列能源研究成果發(fā)布會(huì)”。該發(fā)布會(huì)由中國(guó)人民大學(xué)國(guó)家發(fā)展與戰(zhàn)略研究院能源與資源戰(zhàn)略研究中心和國(guó)際能源戰(zhàn)略研究中心聯(lián)合主辦，中國(guó)人民大學(xué)國(guó)際關(guān)系學(xué)院和國(guó)家發(fā)展與戰(zhàn)略研究院提供支持。本次發(fā)布會(huì)發(fā)布《能源企業(yè)全球競(jìng)爭(zhēng)力報(bào)告2018》。發(fā)布會(huì)由中國(guó)人民大學(xué)國(guó)際關(guān)系學(xué)院教授、國(guó)家發(fā)展與戰(zhàn)略研究院副院長(zhǎng)、國(guó)際能源戰(zhàn)略研究中心主任許勤華主持。來自中國(guó)人民大學(xué)、美國(guó)哥倫比亞大學(xué)、日本名古屋大學(xué)、國(guó)家應(yīng)對(duì)氣候變化戰(zhàn)略研究與國(guó)際合作中心、中國(guó)石油集團(tuán)、石油工業(yè)出版社、社科文獻(xiàn)出版社的專家進(jìn)行了點(diǎn)評(píng)。

　　《能源企業(yè)全球競(jìng)爭(zhēng)力報(bào)告2018》（能源企業(yè)全球競(jìng)爭(zhēng)力藍(lán)皮書）中文版由中國(guó)人民大學(xué)國(guó)際能源戰(zhàn)略研究中心編寫，已連續(xù)兩年發(fā)布，并由社會(huì)科學(xué)文獻(xiàn)出版社作為藍(lán)皮書首次出版。報(bào)告繼續(xù)采用“規(guī)模、效率、成長(zhǎng)、安全和研發(fā)”五維度結(jié)構(gòu)對(duì)全球能源企業(yè)進(jìn)行競(jìng)爭(zhēng)力量化評(píng)估，形成“能源企業(yè)全球500強(qiáng)”、“煤炭企業(yè)30強(qiáng)”、“石油天然氣企業(yè)100強(qiáng)”、“電力企業(yè)100強(qiáng)”、“可再生能源企業(yè)100強(qiáng)”、“能源裝備制造與服務(wù)企業(yè)20強(qiáng)”和“中國(guó)企業(yè)100強(qiáng)”等7個(gè)榜單。報(bào)告對(duì)能源企業(yè)全球競(jìng)爭(zhēng)力態(tài)勢(shì)總結(jié)出以下特點(diǎn)：

　　一、在能源企業(yè)全球500強(qiáng)中，美國(guó)入選企業(yè)最多，為127家；中國(guó)（含中國(guó)香港、中國(guó)臺(tái)灣企業(yè)）居次席，為104家；日本第三，為34家。與2017年榜單相比，美國(guó)企業(yè)減少4家，中國(guó)企業(yè)增加3家，日本增加2家。美中日三國(guó)繼續(xù)占據(jù)總榜500強(qiáng)中超過一半的名額。其他入選企業(yè)數(shù)量較多的國(guó)家還有加拿大（30家）、印度（17家）、英國(guó)（15家）、俄羅斯（13家）、巴西（10家）等。

　　總榜前100強(qiáng)中，美國(guó)占27席，中國(guó)占17席，俄羅斯占7席，加拿大、印度和日本各占5席，英國(guó)占4席。與2017年榜單不同的是，美國(guó)的埃克森美孚公司、菲利普66公司和瓦萊羅能源公司包攬總榜單前三。美國(guó)能源企業(yè)在2017財(cái)年中可謂表現(xiàn)強(qiáng)勢(shì)。

　　二、從企業(yè)規(guī)模上看，能源行業(yè)呈現(xiàn)出產(chǎn)業(yè)分化的特點(diǎn)。油氣行業(yè)是能源行業(yè)中的龍頭，其總資產(chǎn)均值和營(yíng)業(yè)收入均值均高出整個(gè)能源行業(yè)均值兩倍，體現(xiàn)了行業(yè)資產(chǎn)重、投入高、產(chǎn)出高的特點(diǎn)?？稍偕茉葱袠I(yè)作為新興行業(yè)，規(guī)模上難以和傳統(tǒng)能源行業(yè)相提并論，體現(xiàn)出行業(yè)輕、小的特點(diǎn)。電力行業(yè)、能源裝備制造和服務(wù)行業(yè)以及煤炭行業(yè)的規(guī)模介于前面二者之間。煤炭企業(yè)價(jià)格下跌、資產(chǎn)縮水和中國(guó)等消費(fèi)國(guó)的“去煤化”使得行業(yè)規(guī)模呈現(xiàn)下滑，部分地區(qū)電力行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)加劇和產(chǎn)能過剩也抑制了行業(yè)規(guī)模增長(zhǎng)。

　　三、從效率維度看，油氣行業(yè)同樣體現(xiàn)出傳統(tǒng)能源行業(yè)的成熟和優(yōu)勢(shì)，效率為能源行業(yè)中最高。電力行業(yè)人均營(yíng)收和資產(chǎn)收益率低于油氣行業(yè)，人均利潤(rùn)差距明顯。煤炭行業(yè)資產(chǎn)收益率較高，但人均利潤(rùn)較低。能源裝備制造與服務(wù)行業(yè)的資產(chǎn)收益率較低，人均利潤(rùn)最低。可再生能源行業(yè)的資產(chǎn)收益率最低，但人均營(yíng)收和人均利潤(rùn)處于中等位置。

　　四、從成長(zhǎng)維度看，整個(gè)能源行業(yè)的營(yíng)業(yè)收入與利潤(rùn)自2017年以來處于回暖階段。與2017年榜單相比，總體指標(biāo)數(shù)據(jù)都有了大幅改善。油氣和煤炭行業(yè)改善幅度最大?？稍偕茉雌髽I(yè)在營(yíng)業(yè)收入和凈資產(chǎn)方面都表現(xiàn)出持續(xù)增長(zhǎng)的態(tài)勢(shì)。

　　五、從安全維度看，油氣行業(yè)負(fù)債率最低，流動(dòng)比率較高，體現(xiàn)行業(yè)資本密集、投資風(fēng)險(xiǎn)高和資金儲(chǔ)備要求多的特點(diǎn)，也是行業(yè)整體抗風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)高的體現(xiàn)。電力和煤炭行業(yè)負(fù)債率較高，盡管2017年煤炭行業(yè)回暖，但在長(zhǎng)期的高負(fù)債壓力下，其安全維度表現(xiàn)的改善有限。

　　六、從研發(fā)維度看，傳統(tǒng)能源行業(yè)研發(fā)強(qiáng)度較低，反映了行業(yè)技術(shù)成熟度較高的特點(diǎn)。能源裝備制造與服務(wù)和可再生能源行業(yè)研發(fā)強(qiáng)度最高，體現(xiàn)出這些領(lǐng)域依靠技術(shù)進(jìn)步和產(chǎn)品升級(jí)的競(jìng)爭(zhēng)獲得發(fā)展優(yōu)勢(shì)的行業(yè)生態(tài)。

　　七、在煤炭企業(yè)全球競(jìng)爭(zhēng)力排名30強(qiáng)中，中國(guó)企業(yè)占據(jù)了20個(gè)，在數(shù)量上遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過其他國(guó)家。中國(guó)是全球煤炭行業(yè)的主導(dǎo)國(guó)家，一是因?yàn)槊禾渴侵袊?guó)的主體能源，二是中國(guó)的煤炭生產(chǎn)和消費(fèi)都占據(jù)了全球約一半的份量。但是，中國(guó)煤炭企業(yè)在效率方面表現(xiàn)差強(qiáng)人意。在所有入選的中國(guó)企業(yè)中，僅有2家企業(yè)的效率高于上榜企業(yè)平均水平。

　　八、在油氣企業(yè)全球競(jìng)爭(zhēng)力排名100強(qiáng)中，美國(guó)入選企業(yè)最多，為27家；中國(guó)居次席，為13家；加拿大第三，為9家；俄羅斯第四，為8家。美中加俄四國(guó)占據(jù)了油氣企業(yè)100強(qiáng)中一半以上名額。伴隨著中國(guó)成為世界上最大的原油進(jìn)口國(guó)和第二大石油消費(fèi)國(guó)，中國(guó)油氣企業(yè)在全球的競(jìng)爭(zhēng)力和影響力也不斷上升。除了中東主要產(chǎn)油國(guó)的國(guó)家石油公司因資料不公開無(wú)法評(píng)估外，中國(guó)與美加俄已逐漸主導(dǎo)了全球油氣產(chǎn)業(yè)的發(fā)展。相對(duì)國(guó)外油氣企業(yè)，中國(guó)企業(yè)在規(guī)模、成長(zhǎng)和研發(fā)維度上表現(xiàn)較為突出，但在效率和安全方面有所不足。

　　九、在電力企業(yè)全球競(jìng)爭(zhēng)力排名100強(qiáng)中，美國(guó)上榜企業(yè)最多，有22個(gè)，中國(guó)緊隨其后，有21家，中美兩國(guó)企業(yè)合計(jì)占據(jù)近半壁江山。前20強(qiáng)中中國(guó)企業(yè)占據(jù)絕對(duì)優(yōu)勢(shì)，共占有6席，德國(guó)緊隨其后，占3席。中國(guó)企業(yè)在綜合得分、規(guī)模、成長(zhǎng)、安全和研發(fā)維度方面明顯超過國(guó)際平均水平，彰顯電力大國(guó)的綜合實(shí)力。但同時(shí)中國(guó)企業(yè)在效率維度方面表現(xiàn)有所不足。如果排除港臺(tái)地區(qū)的電力企業(yè)、地方電力公司和核電企業(yè)，余下的中國(guó)國(guó)有大型電力公司在效率維度方面要低于全球和中國(guó)的上榜企業(yè)平均水平。

　　十、在可再生能源企業(yè)100強(qiáng)中，中國(guó)企業(yè)（不包括港澳臺(tái)企業(yè)）共計(jì)53家，在數(shù)量上遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過其他國(guó)家，占據(jù)可再生能源榜單100強(qiáng)的半壁江山。美國(guó)以入圍10家企業(yè)位居第二，中國(guó)臺(tái)灣地區(qū)緊隨美國(guó)入圍6家企業(yè)。德國(guó)和西班牙成為歐洲可再生能源企業(yè)上榜最多的兩個(gè)國(guó)家，分別入圍了5家企業(yè)和4家企業(yè)，其中前20強(qiáng)中中國(guó)大陸企業(yè)占有9席，丹麥、西班牙和德國(guó)均為2席，澳大利亞企業(yè)首次挺進(jìn)前20強(qiáng)。位列前三的企業(yè)分別屬于丹麥、西班牙和美國(guó)。從中可以看出，一方面，歐美老牌可再生能源企業(yè)優(yōu)勢(shì)明顯；另一方面，中國(guó)可再生能源企業(yè)整體競(jìng)爭(zhēng)力強(qiáng)大。

　　十一、在能源裝備制造與服務(wù)企業(yè)前20強(qiáng)中，有8家是中國(guó)企業(yè)，超過總數(shù)的三分之一。德國(guó)和日本各有2家公司上榜。其中前5強(qiáng)分別來自德國(guó)、瑞士、日本、美國(guó)和丹麥五個(gè)國(guó)家?？梢钥闯觯袊?guó)在前20強(qiáng)中占有眾多席位，老牌工業(yè)強(qiáng)國(guó)企業(yè)也保持一定的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)。

　　十二、中國(guó)企業(yè)100強(qiáng)排名中，電力企業(yè)最多，有35家；油氣企業(yè)其次，達(dá)28家。煤炭企業(yè)和可再生能源企業(yè)分別是22家和16家。能源裝備與服務(wù)企業(yè)7家，位居最后。前20名中包括兩家中國(guó)臺(tái)灣地區(qū)企業(yè)和一家中國(guó)香港企業(yè)。中國(guó)海洋石油集團(tuán)有限公司高居中國(guó)企業(yè)100強(qiáng)榜單首位。

　　總的來看，和國(guó)際企業(yè)對(duì)比，中國(guó)能源企業(yè)在規(guī)模和成長(zhǎng)維度上表現(xiàn)較為突出，在效率、安全和研發(fā)維度上則有待進(jìn)一步提升。